เขียนโดย: Mary Liu, BitpushNews

ข้อมูลเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ในวันอังคารสอดคล้องกับการคาดการณ์ซึ่งอาจเป็นข่าวดีสำหรับราคาสกุลเงินดิจิทัล อย่างไรก็ตาม Bitcoin และ Ethereum ยังคงต่ำกว่าเล็กน้อย โดย Bitcoin อยู่ที่ประมาณ 41,000 ดอลลาร์ หนึ่งวันก่อนที่ Federal Reserve จะประกาศการตัดสินใจเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยขั้นสุดท้ายของ ปีหน้า , Ethereum ต่ำกว่า $2,200 เพียงเล็กน้อย

ในพื้นที่ altcoin นั้น Solana ก็เย็นลงเช่นกันในวันอังคาร หลังจากเพิ่มขึ้นมากกว่า 22% ในสามวันเมื่อต้นเดือนนี้ ขับเคลื่อนโดยโปรโตคอลการกำกับดูแลสภาพคล่องของ Solana ของ Jito ที่กระจายโทเค็นการกำกับดูแลเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ราคาเสนอขายเริ่มแรก JTO ของ Jito อยู่ที่ 1.20 ดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้น 261% เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว และลดลงเหลือประมาณ 2.92 ดอลลาร์ในวันอังคาร

ทำกำไร

ผู้ถือ Cryptocurrency ส่ง Bitcoin มูลค่า 2 พันล้านดอลลาร์เพื่อการแลกเปลี่ยน ซึ่งเป็นจำนวนเงินสูงสุดรายวันนับตั้งแต่ Terra ล่ม ตามข้อมูลจาก Glassnode เงินที่ส่งไปยังตลาดแลกเปลี่ยนระบุว่าเทรดเดอร์กำลังเตรียมที่จะขายสินทรัพย์ของตน

James Straten นักวิเคราะห์ CryptoSlate ตั้งข้อสังเกตว่าการขายออกอย่างกว้างขวางส่งสัญญาณถึงความคิดในการทำกำไรในหมู่เทรดเดอร์

James Butterfill ผู้อำนวยการฝ่ายวิจัยของบริษัทการลงทุน CoinShares เชื่อว่าการเคลื่อนไหวของราคาบ่งชี้ว่านี่คือ "การดึงกลับทางเทคนิค" มากกว่าการเปลี่ยนแปลงความเชื่อมั่นของตลาดในวงกว้าง

Butterfill อธิบายว่าการปรับฐานนั้นไม่น่าแปลกใจ เนื่องจากราคาที่เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วในเดือนธันวาคม และดัชนีความสัมพันธ์สัมพัทธ์ (RSI) ยังคงอยู่เหนือ 70 RSI เป็นเครื่องมือที่ใช้ในการวัดโมเมนตัมระยะสั้นของตลาด เมื่อเกิน 70 ตลาดจะถือว่ามีการซื้อมากเกินไป และเมื่อต่ำกว่า 30 แสดงว่าขายมากเกินไป

การปรับเลเวอเรจ

การรวมตลาด Crypto อาจเกิดจากการปรับเลเวอเรจ Noelle Acheson ผู้เขียนจดหมายข่าว Crypto is Macro Now เขียนว่าสิ่งนี้ "อาจเจ็บปวด แต่โดยปกติแล้วจะเป็นข่าวดี"

สัปดาห์ที่แล้ว ตลาดซื้อขายล่วงหน้าสกุลเงินดิจิทัลส่งสัญญาณเตือนว่าการเก็งกำไรแบบเลเวอเรจเริ่มรุนแรงเกินไปเล็กน้อย ซึ่งหมายความว่าผู้ค้าเก็งกำไรมากขึ้นด้วยกองทุนที่ยืมมา

“เราเห็นสิ่งนี้ได้จากอัตราการระดมทุน ซึ่งเป็นค่าธรรมเนียมที่ผู้ค้าจ่ายเพื่อดำรงตำแหน่งซื้อหรือขายในอนาคตของสกุลเงินดิจิทัลตลอดไป” Acheson กล่าว

สัปดาห์ที่แล้ว ตลาดซื้อขายล่วงหน้าสกุลเงินดิจิทัลส่งสัญญาณเตือนว่าการเก็งกำไรแบบเลเวอเรจเริ่มรุนแรงเกินไปเล็กน้อย ซึ่งหมายความว่าผู้ค้าเก็งกำไรมากขึ้นด้วยกองทุนที่ยืมมา

“เราเห็นสิ่งนี้ได้จากอัตราการระดมทุน ซึ่งเป็นค่าธรรมเนียมที่ผู้ค้าจ่ายเพื่อดำรงตำแหน่งซื้อหรือขายในอนาคตของสกุลเงินดิจิทัลตลอดไป” Acheson กล่าว

อัตราการระดมทุนของ Bitcoin เพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2021 ในวันเสาร์ เธอกล่าวเสริม ในเดือนเดียวกันนั้น Bitcoin แตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ประมาณ 69,000 ดอลลาร์ และการเพิ่มขึ้นของอัตราการระดมทุนนำไปสู่การขายและการคลายตัวของสถานะ long ที่มีเลเวอเรจ ซึ่งเป็นเรื่องปกติในตลาดสกุลเงินดิจิทัล

Noelle Acheson วิเคราะห์: “โดยทั่วไป เมื่อความคลาดเคลื่อนถูกย่อย ราคาจะกลับมาเป็นแนวโน้มเดิม การลดลงเหล่านี้ถือได้ว่าเป็นการล้างข้อมูลที่ดีของการใช้ประโยชน์ที่มากเกินไป ในความเป็นจริง อัตราการจัดหาเงินทุนของ Bitcoin ตอนนี้กลับสู่ระดับปกติมากขึ้น โมเมนตัม สำหรับ Bitcoin และสกุลเงินอื่น ๆ ยังคงแข็งแกร่ง"

มุมมองมาโครเชิงบวก

ข้อมูลที่เผยแพร่โดยกระทรวงแรงงานแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ในเดือนพฤศจิกายนเป็นไปตามที่คาดการณ์ไว้ อัตราเงินเฟ้อโดยรวมเพิ่มขึ้น 3.1% เมื่อเทียบเป็นรายปี และ 0.1% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน ในขณะที่ราคาสหรัฐยังคงเพิ่มขึ้น อัตราการเพิ่มขึ้นก็ชะลอตัวลง และการต่อสู้ของธนาคารกลางสหรัฐในการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยเพื่อต่อสู้กับอัตราเงินเฟ้ออาจจะสิ้นสุดลง ภาวะเงินฝืดอาจปูทางให้ธนาคารกลางเริ่มลดอัตราดอกเบี้ยในปีหน้า

ตลาดการค้าคาดว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อยสองครั้งในปี 2567 Goldman Sachs เชื่อว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยครั้งแรกจะเกิดขึ้นในไตรมาสที่สามของปีหน้า

เครื่องมือ FedWatch ของ CME ชี้โอกาส 40% ที่จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในวันที่ 24 มีนาคม

การลดอัตราดอกเบี้ยอาจสนับสนุนการเพิ่มขึ้นในราคา Bitcoin และราคาสกุลเงินดิจิตอล เนื่องจากสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมักจะทำงานได้ดีกว่าในสภาพแวดล้อมที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำ

ผู้เฝ้าดูตลาดจะจับตาดูความคิดเห็นอย่างใกล้ชิดจากประธานธนาคารกลางสหรัฐ เจอโรม พาวเวลล์ ในวันพุธนี้ เพื่อหาคำแนะนำเกี่ยวกับแนวโน้มในอนาคต หากนายธนาคารกลางแสดงความเห็นเชิงบวก อาจผลักดันตลาดให้สูงขึ้นจากความหวังที่เพิ่มขึ้นในการปรับลดอัตราดอกเบี้ย

ผู้ค้าคาดหวังว่าเฟดจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้เท่าเดิม และอัปเดตการคาดการณ์เพื่อกำหนดอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 4.876% ภายในกลางปี ​​2567 หากทุกอย่างเป็นไปตามแผน ก็ควรผลักดันราคาสินทรัพย์เสี่ยงให้สูงขึ้น นักวิเคราะห์กล่าว

Caleb Franzen ผู้ก่อตั้ง Cubic Analytics โพสต์บน X: "ภาวะเงินฝืดกำลังดำเนินไปอย่างเต็มที่ และข้อมูล CPI รอบล่าสุดในเดือนพฤศจิกายน 2023 ยังพิสูจน์ให้เห็นว่าแนวโน้มนี้ยังคงเหมือนเดิม"

“เป็นที่คาดหวังกันอย่างกว้างขวางว่าการหยุดขึ้นอัตราดอกเบี้ยชั่วคราวสามารถตีความได้ว่าเป็นสัญญาณที่ดีต่อตลาด ก่อนหน้านี้สกุลเงินดิจิทัลเคยประสบกับการเคลื่อนไหวของตลาดในเชิงบวก หลังจากการตัดสินใจของธนาคารกลางสหรัฐที่จะรักษาอัตราดอกเบี้ยให้คงที่” นักวิเคราะห์ของ Bitfinex กล่าวในบันทึกทางอีเมล

Tom Essaye ผู้ก่อตั้ง Sevens Report Research กล่าวว่า "ตราบใดที่ประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ ไม่ได้ดูประหม่าเกินไปในงานแถลงข่าว ผลลัพธ์ที่ได้อาจกระตุ้นการฟื้นตัวของตลาดเล็กน้อย และอาจเป็นกุญแจสำคัญในการทำกำไรอย่างต่อเนื่องจนถึงสิ้นปีนี้ ต้องชัดเจน "สิ่งที่ชัดเจนคือผลลัพธ์นี้จะไม่นำมาซึ่งสิ่งใหม่ ๆ แต่จะช่วยขจัดความเสี่ยงที่จะเกิดความประหลาดใจแบบเหยี่ยวและให้โมเมนตัมขาขึ้นสำหรับตลาดในช่วงปลายปี"