นักลงทุนสถาบันต่างมีความมั่นใจเพิ่มมากขึ้นในสินทรัพย์ดิจิทัล โดยมีผู้ถึง 83% ที่วางแผนที่จะเพิ่มการจัดสรรสินทรัพย์ดิจิทัลในปีนี้ ตามผลสำรวจใหม่ที่ดำเนินการโดย Coinbase และ EY-Parthenon

งานวิจัยที่สำรวจผู้มีอำนาจตัดสินใจระดับสถาบันจำนวน 352 รายในเดือนมกราคม พบว่าความเชื่อมั่นของนักลงทุนในสินทรัพย์ดิจิทัลเพิ่มมากขึ้น เนื่องจากความชัดเจนของกฎระเบียบที่ดีขึ้น และมีกรณีการใช้งานที่หลากหลายมากขึ้น

ผู้ตอบแบบสอบถามส่วนใหญ่ (59%) วางแผนที่จะจัดสรรสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM) มากกว่า 5% ให้กับสินทรัพย์ดิจิทัลภายในปี 2568 ซึ่งแสดงให้เห็นว่าสินทรัพย์ดิจิทัลกำลังเปลี่ยนจากการลงทุนที่ไม่จริงจังมาเป็นส่วนประกอบสำคัญของพอร์ตการลงทุน

แนวโน้มนี้ยังคงส่งผลให้ตลาดสินทรัพย์ Crypto มีการเติบโตอย่างแข็งแกร่งในปี 2024 โดยการใช้งาน Stablecoin, DeFi และสินทรัพย์โทเค็นยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง

Stablecoins และ DeFi

Stablecoins ยังคงได้รับความนิยมเพิ่มขึ้นในหมู่สถาบันต่างๆ โดยนักลงทุน 84% ที่เข้าร่วมการสำรวจใช้หรือกำลังพิจารณาใช้ Stablecoins สำหรับวัตถุประสงค์ต่างๆ นอกเหนือไปจากการซื้อขาย

การสร้างผลตอบแทน (73%) การแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศ (69%) และการจัดการเงินสดภายใน (68%) ถือเป็นแรงผลักดันหลักในการใช้ Stablecoin

แม้ว่า DeFi จะยังอยู่ในช่วงเริ่มต้นในแง่ของการมีส่วนร่วมของสถาบัน แต่โมเมนตัมการเติบโตก็ยังคงมีความสำคัญ ในปัจจุบัน มีนักลงทุนเพียง 24% เท่านั้นที่เข้าร่วมใน DeFi แต่คาดว่าสัดส่วนนี้จะเพิ่มขึ้นเป็นสามเท่าเป็น 75% ภายในปี 2027

นักลงทุนสถาบันให้ความสนใจเป็นพิเศษกับผลิตภัณฑ์อนุพันธ์ DeFi สเตคกิ้ง และการกู้ยืม โดยเน้นย้ำถึงศักยภาพของ DeFi ที่จะพลิกโฉมบริการทางการเงินแบบดั้งเดิม

ในขณะที่ BTC และ Ethereum ยังคงครองพอร์ตโฟลิโอของสถาบัน ผู้ตอบแบบสอบถาม 73% รายงานว่าถือครองสินทรัพย์ดิจิทัลอย่างน้อยหนึ่งรายการ

XRP และ SOL เป็นสินทรัพย์ Crypto ทางเลือกที่มีการถือครองมากที่สุด นอกจากนี้ นักลงทุนร้อยละ 68 ยังแสดงความสนใจในผลิตภัณฑ์ที่ซื้อขายผ่านตลาดแลกเปลี่ยน (ETP) ที่ให้การเปิดรับสินทรัพย์ประเภทเดียว

ความชัดเจนของกฎระเบียบเป็นตัวเร่งการเติบโต

แม้ว่าจะมีแนวโน้มในเชิงบวก ความไม่แน่นอนด้านกฎระเบียบยังคงเป็นความท้าทายที่สำคัญ

นักลงทุนที่เข้าร่วมการสำรวจมากกว่าครึ่งหนึ่ง (52%) ระบุว่ากฎระเบียบเป็นปัญหาที่พวกเขากังวลมากที่สุด รองลงมาคือความผันผวน (47%) และหลักทรัพย์ที่เก็บรักษาไว้ (33%)

อย่างไรก็ตาม ผู้ตอบแบบสอบถามร้อยละ 68 เชื่อว่าความชัดเจนด้านกฎระเบียบที่มากขึ้นจะผลักดันให้เกิดการนำสินทรัพย์ดิจิทัลมาใช้ในระดับสถาบันในครั้งต่อไป

รายงานดังกล่าวเน้นย้ำว่านักลงทุนสถาบันยังคงเปลี่ยนไปสู่ภาคสินทรัพย์ดิจิทัล การจัดสรรกำลังเพิ่มขึ้น สถานการณ์การใช้งานมีความหลากหลายมากขึ้น และการมีส่วนร่วมในผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องก็กำลังขยายตัวเช่นกัน

แม้ว่าการพัฒนาด้านกฎระเบียบและความผันผวนของตลาดอาจเป็นอุปสรรค แต่แนวโน้มโดยรวมชี้ให้เห็นว่าโมเมนตัมของสินทรัพย์ดิจิทัลในพอร์ตโฟลิโอของสถาบันจะยังคงดำเนินต่อไป